Yageo Corporation (TAIEX: 2327 TW) et Kemet Corporation des États-Unis (NYSE: KEM) ont annoncé aujourd'hui avoir conclu un accord définitif selon lequel Yageo acquerra toutes les actions ordinaires de la société en espèces au prix de 27,20 USD par action. Le nombre d'actions, le montant total de la transaction est d'environ 1,64 milliard de dollars, soit environ 50 milliards de NT $. Sur la base du cours de clôture de Kemay hier, la prime de prix de cette offre publique est d'environ 18,2%, sur la base des 30 derniers jours de bourse. En termes de prix moyen pondéré des actions, la prime est d'environ 26%. Cette transaction a été approuvée par le conseil d'administration des deux sociétés.

Fondée en 1919, Kemei est l'un des principaux fournisseurs de composants électroniques haut de gamme de renommée mondiale. Elle possède un siècle de notoriété mondiale et est cotée à la Bourse de New York (code boursier: KEM). La société est basée en Floride, aux États-Unis. Fort Lauderdale compte 23 bases de production à travers le monde, réparties dans 22 pays d'Asie, d'Amérique et d'Europe, avec un total d'environ 14 000 employés. Les principaux produits de Kemet sont les condensateurs céramiques, les condensateurs au tantale, les composants électromagnétiques et de détection, les composants à couches minces et électrolytiques, etc. Avec le développement de technologies avancées telles que les téléphones intelligents, les équipements de réseau cloud, les communications sans fil, l'énergie verte et les équipements 5G, les capacités de R&D, de conception et de fabrication de Kemet occupent une position de leader du secteur, avec plus de 1600 marques et brevets dans le monde.

Les objectifs stratégiques de l’acquisition de Kemei par Yageo sont les suivants: (1) augmenter son portefeuille de produits et étendre le service de fourniture aux clients d’achat unique de composants électroniques, (2) élargir l’échelle commerciale de Yageo et sa visibilité sur le marché aux États-Unis et en Europe, (3) Tirez parti des effets globaux de l'acquisition de TOKIN par Kemei pour permettre à Yageo d'entrer en douceur sur le marché japonais axé sur les normes élevées. (4) Continuer à renforcer la disposition complète de Yageo sur des marchés de niche tels que l'électronique automobile, les spécifications industrielles et la 5G. L'aménagement de la culture en profondeur et les canaux de vente sur les marchés de la Grande Chine et de l'Asie du Sud-Est ont encore élargi l'échelle des opérations de Kemet.

La combinaison de Yageo et Kemet deviendra un leader dans l'industrie des composants passifs. Selon les estimations basées sur les rapports financiers des 12 derniers mois (Note 1) annoncés par Yageo et Kemet, le chiffre d'affaires combiné proposé des deux parties atteindra 3 milliards de dollars. Yuan, environ 90 milliards de dollars NT, et exploiteront davantage la synergie de chacun dans les canaux, la technologie, les processus et la gestion à l'avenir. Yageo et Kemei ont mené à bien de nombreux cas d'acquisitions transfrontalières réussies par le passé. Une fois les préparatifs des deux parties achevés et approuvés par l'autorité compétente, l'acquisition devrait être finalisée au cours du second semestre 2020. Les actionnaires créent une valeur plus élevée.